fram capital amundsen fic multimercado

FRAM CAPITAL AMUNDSEN FIC MULTIMERCADO
RELATÓRIO MENSAL - Dezembro 2013
Retornos
2008
% CDI*
2009
% CDI*
2010
% CDI*
2011
% CDI*
2012
% CDI*
2013
% CDI*
Jan
Fev
1,56%
149%
4,98%
758%
-1,26%
-0,73%
0,11%
18%
0,88%
103%
-1,86%
1,59%
188%
2,13%
287%
-1,41%
-
Mar
0,58%
139%
0,92%
95%
-1,79%
0,15%
16%
1,21%
149%
-0,11%
-
Abr
2,89%
323%
0,47%
56%
0,73%
111%
3,11%
371%
3,50%
500%
-0,39%
-
Mai
-4,44%
0,68%
88%
6,04%
806%
-1,17%
1,15%
157%
0,02%
4%
Jun
-1,69%
2,18%
289%
1,09%
138%
1,16%
122%
0,39%
61%
-3,21%
-
Jul
1,73%
163%
-0,65%
-1,30%
0,98%
101%
1,73%
256%
1,11%
156%
Ago
1,61%
159%
0,32%
46%
0,94%
106%
2,10%
196%
0,62%
90%
-2,81%
-
Set
2,14%
195%
-0,43%
-2,56%
4,15%
441%
0,12%
22%
1,54%
220%
Out
10,88%
927%
1,13%
164%
-0,81%
-1,49%
-0,61%
-101%
1,59%
198%
Nov
9,49%
952%
-0,72%
4,02%
499%
3,88%
452%
0,91%
167%
0,05%
7%
Dez
6,37%
574%
0,68%
94%
-0,17%
-0,49%
1,40%
261%
0,50%
64%
Ano
32,58%
326%
7,20%
73%
9,25%
95%
13,26%
114%
12,38%
147%
-3,10%
-
Desde Início
32,58%
326%
42,12%
202%
55,27%
169%
75,85%
158%
97,63%
161%
91,49%
125%
*Em cumprimento ao disposto nas Diretrizes para Publicação e Divulgação de Material Técnico de Fundos de Investimento, Anbima, Capitulo VII (Vedações), não divulgamos o diferencial de rentabilidade em relação ao indicador econômico quando um dos dois, ou ambos, forem
negativos.
Retorno
Cota e Patrimônio Líquido do Fundo
Meses Positivos
Meses Negativos
Meses Acima do CDI
Meses Abaixo do CDI
49
22
36
35
PL (R$) Fechamento do Mês
Cota Fechamento do Mês
PL Médio Mensal (R$)*
22.252.323,06
1,9149114
76.814.998,86
*últimos 12 meses
Medidas de Risco
Índices
Desde Início
0,28
-3,80%
0,44
Sharpe *
Máximo Drawdown
Sortino*
Ano
-4,19
-2,89%
-4,62
Value at Risk diário (% PL) - médio no mês*
Pior Stress diário no mês (% do PL)**
Volatilidade Anualizada Cota
3 Meses
6 Meses
Desde o início
12 meses
-2,30
-2,90%
-2,82
* Dados anualizados, valores de fechamento do último dia útil do mês.
0,18%
-3,23%
2,61%
5,15%
7,25%
* Paramétrico, 95%
** Cenário Alta: Bolsa sobe, juros e câmbio caem (baseado em cenário BM&F)
Cenário Baixa: Bolsa cai, juros e câmbio sobem (baseado em cenário BM&F)
Atribuição de Performance e Risco Mensal
Carregamento
Performance
0,84%
VaR médio
0,00%
-0,18%
-0,03%
-0,13%
0,50%
0,12%
0,02%
0,00%
0,18%
Direcional
Trading
Despesas
Total
Indicadores
Mês
1,31%
0,76%
-1,86%
0,78%
IMA-B
Dólar
Ibovespa
CDI
Variação
Ano
-10,02%
14,64%
-15,50%
8,05%
Início*
99,99%
38,23%
-16,91%
73,43%
Volatilidade
5,92%
16,08%
30,86%
0,11%
*Início do Fundo: 14/3/2008
Retorno Acumulado
120%
Volatilidade Anualizada da Cota
18%
16%
14%
12%
10%
8%
6%
4%
2%
0%
100%
80%
60%
40%
20%
0%
-20%
Amundsen FIC
CDI
Janela móvel 3 meses
Janela móvel 6 meses
Principais Características
FRAM CAPITAL AMUNDSEN FIC MULTIMERCADO
OBJETIVO E POLÍTICA DE INVESTIMENTO: O FRAM Capital Amundsen FIC Multimercado busca retorno que supere, materialmente e ao longo do tempo, o CDI. O processo de decisão de investimentos
baseia-se na análise rigorosa das oportunidades e na construção de um portfólio diversificado por ativos e geografia e que tenham assimetria entre o retorno esperado e o risco incorrido na posição. A
filosofia de investimento da FRAM Capital reconhece que a preservação de capital em ciclos de turbulência é a base de criação de riqueza no longo prazo. Os riscos assumidos são medidos e monitorados
diariamente pela área de riscos da FRAM Capital e pelo administrador Bradesco.
PÚBLICO ALVO: Investidores - pessoas físicas, jurídicas e fundos de investimento em geral - que busquem rentabilidade superior ao CDI no longo prazo e que estejam dispostos a assumir os riscos
inerentes ao grau de volatilidade e à política de investimento definida no regulamento.
Início das Atividades: 14-mar-08
Gestão: Fram Capital Gestão de Ativos Ltda.
Auditor: Price WaterhouseCoopers
Custodiante: Banco Bradesco S.A.
Categoria: Multimercados Multiestratégia
Administrador: BEM – DTVM Ltda.
Distribuidor: XP Investimentos CCTVM S/A**
REMUNERAÇÃO
Taxa de Administração: 2,0% a.a. (pagos mensalmente)
DADOS PARA MOVIMENTAÇÃO
Aplicação Inicial: R$ 20.000,00
Movimentação Mínima: R$ 10.000,00
TRIBUTAÇÃO DO FUNDO: Objetivo de Longo Prazo. Atenção: não há garantia de
que este fundo terá o tratamento tributário para fundos de longo prazo.
Taxa de Performance: 20% sobre o que exceder o CDI, respeitando-se o
High Water Mark, pagos semestralmente (ou no resgate, quando este
ocorrer antes da data de pagamento)
Aplicação: D+0 (cota de fechamento)
Cotização de resgate (dias corridos): D+30 ou D+4*
Liquidação: 1o (primeiro) dia útil subsequente à cotização.
Horário de aplicação e resgate: até às 12:00 horas
*sujeito à taxa de 5% sobre o valor de resgate
** Lâmina preparada especificamente para o Distribuidor por conta e ordem XP Investimentos CCTVM S/A
Endereço DISTRIBUIDOR: AV. das Américas, 3434 – 2º andar – Bloco 7 – Barra da Tijuca – Rio de Janeiro / RJ
Fundos de Investimento não contam com a garantia do Administrador do Fundo, do Gestor da Carteira, de qualquer mecanismo de seguro, ou, ainda, do Fundo Garantidor de Créditos – FGC. A rentabilidade obtida no passado não representa garantia de rentabilidade futura. As informações
contidas neste material são de caráter exclusivamente informativo. Este fundo de cotas aplica em fundo de investimento que utiliza estratégias com derivativos como parte integrante de sua política de investimento. Tais estratégias, da forma como são adotadas, podem resultar em perdas
patrimoniais para seus cotistas, podendo inclusive acarretar perdas superiores ao capital aplicado e a conseqüente obrigação do cotista de aportar recursos adicionais. Ao investidor é recomendada a leitura cuidadosa do prospecto e do regulamento do Fundo de Investimento ao aplicar seus
recursos.